EQS-Adhoc: HBM Healthcare Investments publiziert Quartalsbericht per30. Juni 2023 mit Kennzahlen für die ersten drei Monate desGeschäftsjahrs 2023/2024 (deutsch)
HBM Healthcare Investments publiziert Quartalsbericht per30. Juni 2023 mit Kennzahlen für die ersten drei Monate desGeschäftsjahrs 2023/2024
^
HBM Healthcare Investments AG / Schlagwort(e): Generalversammlung
HBM Healthcare Investments publiziert Quartalsbericht per 30. Juni 2023 mit
Kennzahlen für die ersten drei Monate des Geschäftsjahrs 2023/2024
21.07.2023 / 06:30 CET/CEST
Veröffentlichung einer Ad-hoc-Mitteilung gemäss Art. 53 KR
Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.
---------------------------------------------------------------------------
* Rückgang des inneren Werts je Aktie (NAV) um 0.6 Prozent aufgrund
ungünstiger Währungsentwicklungen
* Ungeachtet des eingetrübten Marktumfelds sind attraktive Exits weiterhin
möglich, wie verschiedene Beispiele im Portolio zeigen
* Portfolio bleibt ausbalanciert und Wertschöpfungspotenzial ist intakt
Ungünstige Währungsentwicklungen führen Ergebnis in die Verlustzone
HBM Healthcare Investments schloss das erste Quartal des Geschäftsjahrs
2023/2024 per 30. Juni 2023 mit einem Verlust von CHF 11 Millionen ab. Der
innere Wert je Aktie (NAV) reduzierte sich in dieser Periode um 0.6 Prozent,
während der Aktienkurs um 5.6 Prozent zurückging.
In Investitionswährung verzeichnete das Portfolio im Berichtsquartal ein
positives Ergebnis. Ungünstige Währungsentwicklungen gegenüber dem Schweizer
Franken (US-Dollar -2.2 Prozent, chinesischer Yuan -7.3 Prozent und Euro
-1.5 Prozent) schmälerten aber den NAV im Berichtsquartal um insgesamt 3.2
Prozent und führten das Ergebnis in die Verlustzone.
Entwicklungen im Portfolio der privaten Unternehmen
Die privaten Unternehmen belasteten das Quartalsergebnis mit netto CHF 6
Millionen, dies bei negativen Währungsentwicklungen in Höhe von CHF 13
Millionen.
Folgende Ereignisse standen im Vordergrund:
* Upstream Bio nahm USD 200 Millionen neues Kapital auf. HBM Healthcare
Investments beteiligt sich mit insgesamt USD 10 Millionen in Tranchen an
dieser Finanzierung. Aufgrund der Neubewertung stieg der Wert der
bestehenden Beteiligung um CHF 12 Millionen.
* Weitere Wertanpassungen aufgrund von abgeschlossenen oder bevorstehenden
Finanzierungen erfolgten bei 1000Farmacie CHF +2.4 Millionen),
Farmalatam (CHF -6.9 Millionen) und Fore Biotherapeutics (CHF -2.4
Millionen).
Entwicklungen im Portfolio der börsenkotierten Unternehmen
Der Wert der börsenkotierten Unternehmen nahm im Berichtsquartal um netto
CHF 9 Millionen zu. Negative Währungseinflüsse belasteten das Ergebnis dabei
mit CHF 37 Millionen.
* Cathay Biotech, die grösste Position, vermeldete eine strategische
Vereinbarung mit der China Merchants Group. Diese beteiligt sich mit bis
zu RMB 6.6 Milliarden (rund CHF 800 Millionen) am Unternehmen,
verpflichtet sich zur Abnahme grosser Mengen biobasierter Polyamide von
Cathay und kooperiert im Bereich Forschung & Entwicklung. Obwohl der
Aktienkurs von Cathay im Berichtsquartal leicht zulegte, resultierte
aufgrund der negativen Währungsentwicklung insgesamt eine
Nettowertminderung von knapp CHF 17 Millionen.
* Prometheus Biosciences wurde im April für USD 11 Milliarden von Merck &
Co. übernommen. Prometheus entwickelt Therapien zur Behandlung der
entzündlichen Darmerkrankungen Colitis Ulcerosa und Morbus Crohn. Zudem
stimmte Chinook Therapeutics im Juni einem Übernahmeangebot durch
Novartis in Höhe von USD 3.5 Milliarden zu. Chinook entwickelt Therapien
zur Behandlung von chronischen Nierenerkrankungen. Aus den beiden
Übernahmen resultierte ein Gewinnbeitrag von insgesamt CHF 11 Millionen.
Entwicklungen im Fonds-Portfolio
Das Fondsportfolio belastete das Ergebnis im Berichtsquartal mit rund CHF 6
Millionen, davon CHF 4 Millionen aufgrund der Währungsentwicklung.
Vermögensallokation
Das Portfolio bleibt gut ausgewogen mit einem Anteil börsenkotierter
Unternehmen am konsolidierten Gesamtvermögen in Höhe von 44 Prozent (davon
26 Prozent vormals private Unternehmen), 35 Prozent private Unternehmen, 9
Prozent Fonds und 12 Prozent flüssige Mittel und übrige Vermögenswerte.
Ausblick
Das Marktumfeld bleibt geprägt von den Sorgen der Investoren rund um die
Inflation, steigende Zinsen und eine sich abkühlende Wirtschaft. Auch die
Währungsentwicklung sorgt zu Beginn des Quartals für weiteren Gegenwind. Für
Unternehmen mit überzeugenden Studiendaten bietet dieses anspruchsvolle
Finanzierungsumfeld aber auch Chancen. Sie profitieren bei
Finanzierungsrunden und Übernahmen von einer hohen Nachfrage und attraktiven
Angeboten, wie die Beispiele von Upstream Bio, Prometheus Biosciences oder
Chinook Therapeutics zeigen.
Cathay Biotech hat mit der erwähnten strategischen Vereinbarung mit der
China Merchants Group eine solide Grundlage für weiteres Wachstum gelegt. Im
August 2023 läuft zudem die Verkaufssperrfrist nach dem Börsengang ab,
wodurch sich der Freefloat erhöht.
Insgesamt bleibt HBM Healthcare Investments mit einem gut ausgewählten
Portfolio und einer soliden Bilanz weiterhin bestens positioniert, um
Opportunitäten zu nutzen und von positiven Marktimpulsen zu profitieren.
Der Quartalsbericht Juni 2023 ist auf der Webseite unter
www.hbmhealthcare.com/de/investoren/finanzberichte einsehbar.
Kontakt
Für weitere Auskünfte wenden Sie sich bitte an Dr. Andreas Wicki, +41 41 710
75 77, andreas.wicki@hbmhealthcare.com.
---------------------------------------------------------------------------
Ende der Adhoc-Mitteilung
---------------------------------------------------------------------------
Sprache: Deutsch
Unternehmen: HBM Healthcare Investments AG
Bundesplatz 1
6300 Zug
Schweiz
Telefon: +41438887171
Fax: +41438887172
E-Mail: info@hbmhealthcare.com
Internet: https://www.hbmhealthcare.com
ISIN: CH0012627250
Valorennummer: 1262725
Börsen: SIX Swiss Exchange
EQS News ID: 1685087
Ende der Mitteilung EQS News-Service
---------------------------------------------------------------------------
1685087 21.07.2023 CET/CEST
°